Unsere Einschätzung zu frankly Moderate 45 Responsible
CHF 738 Millionen Vermögen. Der beliebteste moderate 3a-Fonds der Schweiz.
Frankly Moderate 45 Responsible belegt Platz 14 unter 82 3a-Anlagefonds in der Schweiz. Mit dem grössten Fondsvolumen der gesamten frankly-Produktpalette ist er die klare Wahl der meisten Schweizer Anleger, wenn sie etwas Marktengagement wünschen, ohne aggressiv zu werden. Die 45% Aktien / 40% Anleihen-Aufteilung ist für Anleger konzipiert, die Sparkonto-Zinsen übertreffen wollen, aber grosse Rückgänge nicht verkraften können.
Sind die Gebühren wettbewerbsfähig?
Gesamtkosten: 0,44% (0,00% TER plus 0,44% Pauschalgebühr). Für einen aktiv verwalteten ausgewogenen Fonds mit ESG-Screening und Swing Pricing ist das hervorragend. Traditionelle Bankalternativen verlangen typischerweise 0,90-1,20% für ähnliche moderate Allokationen.
Die Dreijahresrendite von +24,15% und die Fünfjahresrendite von +24,03% erzählen eine interessante Geschichte. Beachten Sie, wie ähnlich sie sind? Dieser 5-Jahres-Wert deutet darauf hin, dass der Fonds zwischen Jahr 3 und Jahr 5 kaum gewachsen ist, wahrscheinlich aufgrund des Aktien-und-Anleihen-Ausverkaufs 2022, der ausgewogene Fonds hart traf.
Was wirklich heraussticht
CHF 738 Millionen machen dies zum grössten frankly-Fonds, und Fondsvolumen zählt. Grosse Fonds profitieren von besserer Liquidität, tieferen Pro-Einheit-Kosten und grösserer Stabilität. Wenn die Märkte rau werden, ist ein massiver Fonds weniger anfällig für erzwungene Verkäufe aufgrund von Rücknahmen.
Der Swing-Pricing-Mechanismus schützt Sie vor den Kosten anderer Anleger, die ein- oder austreten. Kombiniert mit dem ESG-Screening von Swisscanto erhalten Sie einen verantwortungsvollen Anlageansatz, ohne einen Aufpreis zu zahlen. Die 40% Anleihenquote bietet echte Erträge und Stabilität.
Was die meisten Bewertungen übersehen
Die nahezu identischen Drei- und Fünfjahresrenditen (+24,15% vs. +24,03%) zeigen, dass dieser Fonds zwischen 2021 und Anfang 2023 praktisch auf der Stelle trat. Der doppelte Schlag aus fallenden Aktien und fallenden Anleihen im Jahr 2022 löschte zwei Jahre Gewinne aus. Moderat bedeutet nicht sicher. Es bedeutet nur weniger extrem.
Aktives Management hat hier ebenfalls nicht geholfen. Die Indexversion (frankly Moderate 45 Index) erzielte über drei Jahre +24,96% und schnitt damit leicht besser ab als diese aktiv verwaltete Version. Sie zahlen für ESG-Screening und aktive Entscheidungen, die in letzter Zeit keinen Mehrwert geschaffen haben.
Das Fazit
Frankly Moderate 45 Responsible ist die Komfortzone-Wahl für Anleger, die Marktengagement mit Leitplanken wünschen. Das massive Fondsvolumen ist beruhigend, und die Gebühren sind fair. Erwarten Sie einfach keine spektakulären Renditen mit einer 45% Aktienquote. Finden Sie heraus, ob diese Allokation zu Ihren Zielen passt, mit unserem Säule-3a-Produktfinder.
Fazit: Die Standardwahl für risikoaverse Anleger, die ESG-Ausrichtung suchen und moderate, nicht herausragende Renditen akzeptieren können.
Vorteile
- Tiefe Gesamtkosten (0.48% p.a.)
- Gute 3-Jahres-Rendite (+24.1%)
- Keine Depotgebühr
- Grosse Fondsgrösse (stabil)
- pros.hasSwingPricing
Nachteile
- Hohe Pauschalgebühr (0.44%)
- Aktives Management = höhere Gebühren
Produktdetails
Auf einen Blick
- 45% Aktienanteil
- TER: 0.04%
- Swing-Pricing-Schutz
- Aktiv verwaltet
- Keine Depotgebühr
Fund Details & Allocation
Fund Details & Allocation
Vermögensaufteilung
Aktien
45%
Obligationen
40%
Immobilien
15%
Anlagestrategie
Aktiv verwalteter Fonds
Fondsgrösse
CHF 738M
Depotbank
Zürcher Kantonalbank (ZKB)
Swing Pricing
Ja
Gebühren & Kosten
Gebühren & Kosten
Synthetische TER
0.04%
Pauschalgebühr
0.44%
Depotgebühr
Kostenlos
Performance über Zeit
Historische Performance dieses Anlagefonds. Vergangene Performance ist kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.
1 Jahr
+4.8%
3 Jahre
+24.1%
5 Jahre
+24.0%
Vorsorgeprognose
Basierend auf max. Beitrag von CHF 7'258/Jahr, Alter 30 bis 65 (35 Jahre), ab CHF 0.
Mit ähnlichen Produkten vergleichen
Häufig gestellte Fragen
- Hat die aktive Responsible-Version die Index-Version über 5 Jahre geschlagen?
- Ja, knapp. Die Responsible-Version rentierte über fünf Jahre +24,03 % gegenüber +21,93 % der Index-Version. Vergangene Wertentwicklungen sind keine Garantie, aber es ist bemerkenswert, dass eine aktiv geführte ESG-Variante die günstigere passive Schwester in diesem Zeitraum überflügelt hat.
- Wie unterscheiden sich Obligationen- und Immobilienanteile vom Index?
- Bei 45 % Aktien reduziert die Responsible-Variante Obligationen auf 40 % und ergänzt 15 % Immobilien, gegenüber 43 % Obligationen und 5 % Immobilien in der Index-Schwester. Der grössere Immobilienanteil liefert zusätzliche Diversifikation jenseits reiner Anleihenexposition.
- Wirkt sich Swing Pricing auf monatliche Einzahlungen aus?
- Für 3a-Sparende mit monatlichen Beiträgen passt Swing Pricing den NAV typischerweise um wenige Basispunkte an. Der Effekt ist pro Transaktion gering, aber auf langem Horizont real. Die Index-Variante wendet kein Swing Pricing an, Sie vermeiden also diese Friktion zum Preis einer leicht schwächeren jüngsten Performance.
So haben wir dieses Produkt bewertet
frankly Moderate 45 Responsible wurde als -Produkt mit unserem gewichteten Bewertungssystem evaluiert.
Die Bewertungen werden monatlich auf Basis der neuesten verfügbaren Daten aktualisiert. Alle Produkte werden nach derselben Methodik bewertet.
Bereit zu eröffnen?
Eröffnen Sie das frankly Moderate 45 Responsible heute und profitieren Sie von den Vorteilen.