finpension Global 80

80% Aktien, 0,39% all-in und ein kleiner, aber echter Vorsprung auf VIAC Global 80. Wo er zählt.

finpension Global 80 ist eines von 95 3a-Anlageprodukten in unserem Vergleich. Die Strategie behält den Grossteil des Wachstumsmotors einer reinen Aktienstrategie, ergänzt ihn aber mit 10% Obligationen und 9% Immobilien als kleinen Puffer. Für Anleger mit langem Horizont, die etwas weniger Achterbahn als bei Global 100 wollen, ist sie eine naheliegende Wahl.

Wie schneidet die Rendite ab?

Nach Abzug der Pauschalgebühr erzielte Global 80 42,54% über drei Jahre, 27,16% über fünf und 14,97% im letzten Jahr. Das sind über drei Jahre rund 8 Prozentpunkte weniger als Global 100, der Preis für 20% ausserhalb von Aktien. Über fünf Jahre beträgt der Abstand etwa 10 Punkte, weil Obligationen und Immobilien 2022 nicht schützten. Auch diese Strategie verlor damals rund 17% bis 18%.

Bei den Kosten zahlen Sie 0,39% pro Jahr und sonst nichts. VIAC Global 80 kostet laut unseren Daten 0,42%, frankly 0,44% und der durchschnittliche investierte 3a-Fonds 0,59%. Bei CHF 80'000 sind das CHF 312 bei finpension gegenüber CHF 336 bei VIAC, CHF 352 bei frankly und CHF 472 beim Durchschnittsfonds.

Was wirklich heraussticht

Zwei strukturelle Details machen einen echten Unterschied. Erstens nutzt die Strategie institutionelle Swisscanto-Indexfonds, die Vorsorgegeldern vorbehalten sind und einen grossen Teil der ausländischen Quellensteuer auf Dividenden zurückfordern können. Zweitens fällt beim Kauf und Verkauf der Fonds keine Stempelsteuer an. Beides taucht in keinem Gebührenvergleich auf, summiert sich aber über 20 Jahre.

Sie sind auch nicht auf eine Mischung festgelegt. Bei finpension können Sie bis zu fünf 3a-Portfolios mit je eigener Strategie führen. Das ist praktisch, wenn Sie Bezüge später staffeln oder ein Portfolio defensiver halten wollen als die anderen. Aufteilung und Factsheet finden Sie auf finpension.ch, Depotbank ist Swisscanto by Zürcher Kantonalbank.

Was die meisten Bewertungen übersehen

Der Obligationenanteil von 10% ist dünner, als er aussieht. 2022 verlor Global 80 etwa gleich viel wie Global 100, weil Aktien und Obligationen gleichzeitig fielen. Wählen Sie Global 80, weil Sie langfristig eine etwas ruhigere Fahrt wollen, nicht weil Sie erwarten, dass die Strategie Sie im Crash schützt.

Die Pauschalgebühr ist die zweite Nuance. finpension verlangt auf jeder Strategie 0,39%, was bei 80% Aktien sehr gut ist und bei tieferen Aktienquoten weniger, wo VIAC günstiger ist. Ausserdem ordnet das Factsheet Global 80 in dieselbe Risikostufe sehr hoch ein wie Global 100. Lassen Sie sich vom Obligationenanteil nicht dazu verleiten, sie als ausgewogenen Fonds zu behandeln.

Das Fazit

finpension Global 80 ist eine günstige, transparente 3a-Lösung mit hohem Aktienanteil, die VIAC Global 80 um 0,03 und frankly um 0,05 Prozentpunkte unterbietet. Wenn Sie zwischen den grossen digitalen Anbietern schwanken, zeigt unser Vergleich VIAC vs finpension vs frankly die Unterschiede. Ein kleines Extra: Mit dem Code RTEQJB erhalten Sie eine Gebührengutschrift von CHF 25, sobald Sie innert 12 Monaten CHF 1'000 eingezahlt haben, sofern Sie ihn bei der Registrierung oder innert 24 Stunden eingeben.

Fazit: Eine starke Wahl für Langfristanleger, die 80% Aktien zu tieferen Gesamtkosten als bei VIAC und frankly wollen.